Экономические новости

Золотовалютные резервы РФ за неделю с 18 по 24 сентября увеличились на $6,4 миллиарда, в основном, за счет положительной переоценки единой европейской валюты. На 24 сентября резервы составили $487,7 миллиарда против $481,3 миллиарда неделей ранее. Российские золотовалютные резервы стабильно удерживают третье место после китайских и японских.

Денежный рынок

Ставки на рынке МБК незначительно снизились в четверг. Ставка MosPrime Rate сроком на 1 день составила 2,83% годовых, снизившись на 3 базисных пункта к предыдущему уровню.

На утренней сессии однодневного РЕПО коммерческие банки привлекли 271,11 млн. руб. под средневзвешенную ставку 5,02% годовых. На утро 01 октября совокупные остатки на счетах по сравнению с предыдущим днем показали рост позиций. Остатки выросли в пределах 3,47%. По итогам вторника совокупные остатки остановились на отметке 1106,9 млрд. руб.

Валютный рынок

В завершении недели курс единой европейской валюты продолжил свое восхождение наверх. В ходе азиатской торговой сессии курс достиг отметки 1,3680, того уровня, где находятся многочисленные опционы на продажу единой европейской валюты. В ходе вчерашней торговой сессии инвесторы получили достаточно большой блок макроэкономической информации, который увеличил склонность инвесторов к рисковым активам.

По данным Минтруда США, на прошлой неделе число американцев, впервые обратившихся за пособием по безработице, упало на 16 тыс. - до 453 тыс.. Между тем, рынок ожидал, что данный показатель сократится менее существенно до уровня 460 тыс. В дополнение к этому, уровень ВВП США во втором квартале 2010 года вырос, согласно окончательной оценке, на 1,7 процента к аналогичному периоду 2009 года, сообщило министерство торговли. Окончательным аккордом в сторону роста аппетита к риска стали данные по индексу деловой активности в Чикаго за сентябрь. Рост индекса за сентябрь составил до отметки 60,4. В течение дня курс единой валюты также получал поддержку со стороны президента ЕЦБ Трише, который заявил сегодня, что спрос на ликвидность от ЕЦБ за последнее время уменьшился.

С технической точки зрения курс единой валюты пробил серьезный уровень сопротивления на отметке 1,3680. Именно на данном уровне находилось достаточно большое количество ордеров на продажу единой валюты. В данном случае, пробитие этого уровня означало прохождение главных стопов и открывало коридор роста в район 1,3750.

В ближайшее время основное внимание рынка будет направлено на публикацию макроэкономической статистики в США и странах Еврозоны. Между тем, необходимо отметить тот факт, что курс азиатской валюты уже вплотную подошел к уровню, на котором был замечен с интервенциями Центральный Банк Японии.

Рынок облигаций

Государственные облигации

В секции российского государственного долга динамика торгов носила спокойный характер, не смотря на закрытие квартала, по тем выпускам, по которым прошли наибольшие торговые обороты изменения доходности не произошло; на 0,14% снизились котировки ОФЗ 25066; восемь сделок прошло с ОФЗ 46017, котировки которой подросли на 0,46%; незначительное снижение доходности продемонстрировали бумаги ОФЗ 26202, доходность которых снизилась до отметки 6,77% годовых; на тех же ценовых уровнях остались займы ОФЗ 26199, ОФЗ 25075, ОФЗ 25074.

На внешних рынках по итогам вчерашней торговой сессии доходность десятилетних казначейских билетов закрепилась на отметке 2,509% годовых, практически не изменившись от предыдущего закрытия, та же динамика сохранилась и в более длинных бумагах UST 30, здесь доходность составила 3,683% годовых. На рынках emerging markets российские тридцатилетние еврооблигации RUS 30 существенного изменения доходности не показали, закрывшись на уровне 4,367% годовых. Спрэд суверенного российского евродолга Russia 30 к казначейским билетам США US Treasuries 10 не изменился, оставшись на границе 186 пунктов.

Корпоративные облигации

Вторичный рынок

Вчерашний торговый день на рынке корпоративных облигаций протекал на разнонаправленной ноте, большая часть торговых оборотов пришлась на бумаги наиболее надежных заемщиков. В секторе облигационных займов Москвы на 0,53% подрос 48-ой займ; на меньшем объеме в пределах 0,10% подросли котировки 39-го выпуска; 58-ой выпуск Москвы показал рост доходности, которая к концу торгового дня закрепилась на уровне 5,63% годовых. В муниципальном секторе третий займ самарской области прибавил 0,13%; на той же ноте прошли сделки с восьмым выпуском московской области, котировки которого подросли на 0,33%; практически на тех же ценовых уровнях остались бумаги шестого и восьмого выпусков московской области; четвертый долг калужской области вырос на 0,43%. Среди облигаций металлургического сектора котировки второго биржевого выпуска Северстали подросли на 0,60%; пятый займ Мечела прибавил 0,15%; первые биржевые выпуски Северстали и Мечела показали незначительный рост доходности. В секции бумаг топлива и энергетики разнонаправленно закрылись первый и третий выпуски Башнефти; на 0,06% снизились бумаги третьего займа Лукойла и тринадцатого выпуска Газпрома; в пределах 0,15% снизились котировки третьего и четвертого выпусков Газпромнефти; на 0,14% подрос первый займ Мосэнерго. В сегменте облигаций связи и транспорта несущественно подешевели бумаги четвертого выпуска МТС и шестого долга РЖД; до 5,78% годовых подросла доходность восьмого выпуска РЖД; в пределах 0,28% подросли бумаги первого долга АФК Системы; 23-ий выпуск РЖД закрылся с доходностью 7,29% годовых. В финансовом секторе продажи прошли в бумагах 11-го выпуска АИЖК, третьего долга Россельхозбанка; незначительно снизились первый, второй и пятый биржевые выпуски ВТБ; первый биржевой выпуск МДМ банка показал рост доходности, которая закрепилась на уровне 7,86% годовых.

На фоне высокой стоимости нефти, инвестиционный вектор может быть направлен в сторону более длинных выпусков.