Внутренний рынок: ожидаемое повышение ставок

Основной новостью на внутреннем рынке стало очередное повышение процентных ставок Банком России. В большинстве своем участники рынка ожидали еще одного повышения ставок до конца года. По всей видимости, в выборе момента для принятия решения Банк России ориентировался на внешнюю конъюнктуру – происходящее в последнее время ослабление доллара позволит немного смягчить девальвацию национальной валюты.

В конце месяца на рынке растет доля технических сделок, которые не отражают текущей рыночной конъюнктуры. Тем не менее, котировки по большинству выпусков продолжили свое снижение: РазгуляйФ4 (-18,58%), АИЖК11 (-8,67%), Стройтрансгаз02 (-7,13%), Мособл-08 (-6,57%), Лукойл-04 (-5,43%), Русснефть01 (-5,33%), ОГК-2 (-3,32%), АИЖК-10 (-3,21%),ВТБ-6 (-3,03%), ВТБ-Лизинг02 (-2,71%), ЮТК-04 (-2,49%). Среди бумаг, котировки которых росли, отметим выпуски ВИА АИЖК-А (+4,57% от цены открытия), Икс5-Финанс-01 (+1,09%), РЖД-05 (+0,1%).

РСХБ анонсировал аукцион по своему облигационному выпуску объемом 10 млрд. руб., который состоится во вторник, 9-го декабря. Общий срок обращения выпуска составит 10 лет, при оферте через 3 года.

Фонд ЖКХ провел аукцион по размещению собственных средств на депозитах банков на 19-дневном депозите. Средневзвешенная ставка по итогам аукциона составила 8,36% годовых. Совокупный объем поданных заявок на аукционе составил 26,7 млрд. руб. Было удовлетворено 3 заявки на 10 млрд. руб.

Ситуация на денежном рынке выглядит стабильной. Ставки на рынке МБК подросли до 8-8,5% годовых. Рублевая ликвидность незначительно снизилась до 922,3 млрд. руб. (-58,2 млрд. руб.). Объем спроса на аукционах прямого РЕПО увеличился по сравнению с четвергом до 196,2 млрд. руб. Курс рубля к доллару на спотовом рынке вырос пропорционально действиям Банка России, до 27,74 с 27,34 рублей за доллар.

Внешний рынок: спокойный день

После Дня Благодарения в США «короткий» день, и в отсутствие статистики значительной волатильности на долговых рынках не наблюдается. Плавное снижение доходности на рынке US Treasuries продолжается - доходность UST-2 1,09% годовых (+0,8 б.п. с открытия), UST-10 – 2,95% годовых(-2 б.п.), а UST-30 - 3,48% годовых (-3б.п.). На фоне публикации умеренно-негативной статистики по ЕС и отсутствие новостей из США курс евро по отношению к американской валюте немного снизился. С открытия пятницы, рост курса евро к доллару составил 0.40%, до 1,285$.