Rambler's Top100
 

Ѕ  –≈√»ќЌ:  алендарь первичного рынка: –остелеком, ћ»Ѕ


[16.04.2020]  Ѕ  –≈√»ќЌ    pdf  ѕолна€ верси€

Ќа аукционах по размещению ќ‘«, состо€вшихс€ вчера, инвесторы предъ€вили достаточно высокий спрос на облигации при наличии определенной "премии". —уммарный спрос превысил 145,6 млрд руб., а объем размещени€ составил около 97,0 млрд. руб. (Ѕолее подробно об итогах аукционов в комментарии "«аметки на пол€х. »нвесторы готовы покупать ќ‘«, но с "премией").

—убфедеральные и корпоративные эмитенты также тестируют рынок. Ќовосибирска€ область 7 апрел€ выходила на рынок с доразмещением выпуска 34020 объемом не более 4,249 млрд руб. по цене не ниже 98,88% от номинала (доходность не выше 7% годовых). ¬ результате аукциона не было размещено ни одной бумаги. ѕоэтому регион провел повторно доразмещение 14 апрел€ 2020 года по цене 97,80% от номинала (YTM 7,33 % годовых).

ѕосле фактически мес€чного затишь€ первым крупным предложением в корпоративном сегменте стало размещение ћ’  ≈вро’им двух 5-ти летних выпусков облигаций с планируемым объемом по 10 млрд руб. каждый. Book-building прошел 10 (Ѕќ-001–-07) и 13 апрел€ (Ѕќ-001–-08). Ёмитент ориентировал рынок на ставку первого купона 8,25% годовых. Ќа фоне улучшени€ настроени€ инвесторов после сделки ќѕ≈ + объем за€вок по выпуску Ѕќ-001–-08 был столь существенный, что позволило эмитенту увеличить объем заимствовани€ до 25 млрд руб. и снизить ставку до 8,05% годовых (эффективна€ доходность к погашению 8,21% годовых, спрэд к G- кривой доходности ќ‘« 182 б.п.). “акже 13 апрел€ состо€лс€ сбор за€вок на двухлетние биржевые облигации “ћ . ѕо итогам сбора за€вок объем размещени€ был увеличен с 5 до 10 млрд руб., а ставка купона снижена на 5 б.п. до 8,35% годовых (эффективна€ доходность к погашению 8,52% годовых, спрэд к G- кривой доходности ќ‘« 253 б.п.).

—егодн€ сбор за€вок инвесторов проводит ћеждународный инвестиционный банк и –∆ƒ, завтра book-building проведут –остелеком и –∆ƒ, в ближайшее врем€ – јвтодор.

 
комментарий
 


 

“ел: +7 (495) 796-93-88


јрхив комментариев

ѕЌ¬“—–„“ѕ“—Ѕ¬—
31 1 2 3 4 5 6
7 8 9 10 11 12 13
14 15 16 17 18 19 20
21 22 23 24 25 26 27
28 29 30 1 2 3 4
   
 
    
   

¬ыпуски облигаций эмитентов: