Северсталь планирует IPO в Лондоне осенью

ОАО "Северсталь" планирует размещение акций на Лондонской бирже в октябре или ноябре 2006 года и надеется привлечь через IPO до $1,5 миллиарда, сообщил источник в банковских кругах, передает Рейтер.

Предполагается, что в результате размещения капитализация компании составит $12-15 миллиардов. По словам источников, Северсталь планирует разместить немногим более 10 процентов акций.

Сейчас капитализация компании на российском рынке составляет $11,7 миллиарда, а объем акций в обращении оценивается в пять процентов, говорят банкиры. По мнению аналитиков Банка Москвы, справедливая капитализация Северстали - $14,2 млрд.

По всей видимости, к покупке будут предложены акции Северстали принадлежащие в настоящий момент Алексею Мордашову, который после консолидации на баланс Северстали сырьевых активов получил контроль над 89% пакетом акций компании. "Нетрудно подчитать, что, продав на рынке 14% акций компании, он, аккурат, сохранит контрольный пакет компании (75% + 1 акция), т.е. получив $1,5 млрд., сможет по-прежнему полностью контролировать компанию", - считают аналитики Банка Москвы.

Это уже не первая попытка Мордашова избавится от акций Северстали. Еще совсем недавно он планировал обменять эти акции на акции крупнейшего мирового производителя стали - Arcelor. Однако в последний момент сделка сорвалась.

В случае если это IPO состоится, то оно будет уже четвертым IPO в отрасли. Напомним, что ранее на западных биржах уже проводили свое размещение такие российские предприятия черной металлургии как Мечел, Евразхолдинг и НЛМК.

"На наш взгляд, предстоящее IPO Северстали может стать серьезным драйвером роста для акций компании. Мы считаем, что Северсталь выбрала довольно хороший момент для размещения - с начало года цены на сталь выросли на более чем 50%, что, однозначно, обеспечит в текущем году металлургическим компаниям просто отличные финансовые результаты. К тому же Mittal, заплативший рекордно высокую цену за акции Arcelor, существенно поднял планку оценки компаний отрасли. В долгосрочной перспективе, также позитивно на капитализацию компании должно сказаться и увеличение Free float акций Северстали", - считает аналитик Банка Москвы, Дмитрий Скворцов.

новости

Ваше мнение

* Имя:   * Текст:   * Защита от спама: