S&P присвоило планируемым облигациям "Сибметинвеста" рейтинг "В+"
Сегодня Standard & Poor's присвоило рейтинг приоритетного необеспеченного долга по обязательствам в национальной валюте на уровне "В+" облигациям объемом 20 млрд руб. (приблизительно 700 млн долл.), которые планирует выпустить ООО "Сибметинвест" — дочерняя компания российского производителя стали Evraz Group S.A. ("Евраз") (B+/CreditWatch Негативный/—) — под гарантии материнской компании. Одновременно рейтинг долговых обязательств помещен в список CreditWatch с негативным прогнозом. Выпуску облигаций присвоен рейтинг ожидаемого уровня возмещения долга после дефолта — "4", что отражает средний (30-50%) уровень возмещения долга держателям облигаций в случае дефолта, говорится в пресс-релизе агентства.
Целью выпуска долговых обязательств является обеспечение дополнительной ликвидности для поддержки рефинансирования "Евразом" долговых обязательств. "Сибметинвест" (рейтинга нет) — 100%-ная дочерняя компания "Евраза", зарегистрированная в России финансовая холдинговая компания, которая не ведет собственной операционной деятельности. Держатели облигаций будут зависеть от обслуживания и погашения долга компанией-гарантом, отмечает S&P.
"По нашему мнению, держатели облигаций будет находиться в менее выгодном положении по сравнению с держателями долговых обязательств, выпущенных производственными подразделениями группы "Евраз" и материнской компанией. Тем не менее мы уравниваем рейтинги выпуска облигаций с кредитным рейтингом "Евраза", а также присваиваем ему такие же рейтинги долговых обязательств и ожидаемого уровня возмещения долга после дефолта, как и выпускам долговых обязательств остальных структур группы. Мы полагаем, что в случае дефолта выпуск этих облигаций будет являться равно приоритетным (pari passu) с остальными необеспеченными и несубординированными обязательствами гаранта, — исходя из того, что гарантия является действительной", - пишет агентство.
Облигации будут выпущены на срок 10 лет и будут иметь опцион "пут" по истечении пяти лет. Платежи по купону будут зависеть от рыночных условий в момент выпуска. Выпуск не предусматривает финансовых ковенантов.
| |
 |
новости |
 |
| |
Ваше мнение
|
|
Тел: +7 (495) 796-93-88
Архив новостей
|
|
| ПН | ВТ | СР | ЧТ | ПТ | СБ | ВС |
|---|
| 1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
| 8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
13 |
14 |
| 15 |
16 |
17 |
18 |
19 |
20 |
21 |
| 22 |
23 |
24 |
25 |
26 |
27 |
28 |
| 29 |
30 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
-
-
Выпуски облигаций эмитентов:
|
