Rambler's Top100
 

Fitch присвоило предстоящей эмиссии еврооблигаций НБ ТРАСТ рейтинги "B-"/"RR4"

[11.05.2007 18:22]  Финам 

Сегодня Fitch Ratings присвоило предстоящей эмиссии облигаций NBT Finance Limited, имеющих ограниченный регресс на эмитента, ожидаемый долгосрочный рейтинг "B-" (B минус) и ожидаемый рейтинг возвратности активов "RR4". Финальные рейтинги будут присвоены после получения окончательной документации по выпуску, которая должна соответствовать полученной ранее информации.

Облигации будут использованы исключительно для финансирования кредита Национальному Банку ТРАСТ, Россия ("НБ ТРАСТ", рейтинг дефолта эмитента ("РДЭ") "B-" (B минус) со "Стабильным" прогнозом, краткосрочный рейтинг "B", индивидуальный рейтинг "D/E" и рейтинг поддержки "5"). NBT Finance Limited будет производить выплаты держателям облигаций (основной суммы долга и процентов) только в пределах средств, полученных от НБ ТРАСТ по кредитному соглашению. Требования NBT Finance Limited по кредитному соглашению с НБ ТРАСТ будут считаться по меньшей мере равными по очередности исполнения остальным приоритетным необеспеченным требованиям кредиторов, за исключением случаев, определенных соответствующим законодательством (о банкротстве, ликвидации и т.п.). По российскому законодательству требования вкладчиков - физических лиц имеют более высокую приоритетность, чем другие приоритетные необеспеченные требования кредиторов. Согласно аудированной отчетности банка по МСФО, по состоянию на конец 2006 г. депозиты физических лиц составляли 29% общих пассивов НБ ТРАСТ.

Кредитное соглашение содержит ограничение по предоставлению активов в виде обеспечения, допускающее секьюритизацию НБ ТРАСТ и его дочерними структурами 30% кредитов и авансов клиентам. В случае проведения таких сделок Fitch рассмотрит характеристики и масштаб какого-либо избыточного дополнительного обеспечения на предмет потенциального влияния на требования необеспеченных кредиторов.

Кроме того, кредитное соглашение ограничивает слияния и продажу активов НБ ТРАСТ и его дочерними структурами и предусматривает право держателей облигаций предъявить их к досрочному погашению в течение определенного периода времени в случае смены контроля или понижения рейтинга в результате слияния с Инвестиционным банком ТРАСТ ("ИБ ТРАСТ"). Кредитное соглашение также устанавливает ограничения на сделки между НБ ТРАСТ и его аффилированными лицами. Кроме того, имеется ковенант, определяющий для банка минимальные показатели достаточности общего капитала и капитала 1 уровня по соглашению Basel I соответственно в 12% и 8%. По состоянию на конец 2006 г. показатель достаточности общего капитала составлял 17%, а капитала 1 уровня - 14%.

 
новости
 


Ваше мнение

 
 
  включите графику!
 

 

Тел: +7 (495) 796-93-88


Архив новостей

ПНВТСРЧТПТСБВС
28 29 30 1 2 3 4
5 6 7 8 9 10 11
12 13 14 15 16 17 18
19 20 21 22 23 24 25
26 27 28 29 30 31 1
   
 
    
   

Выпуски облигаций эмитентов: