Fitch присвоило облигациям Акрона объемом 5 млрд. руб. приоритетный необеспеченный рейтинг "B+"

Fitch Ratings присвоило трехлетним внутренним облигациям ОАО Акрон объемом 5 млрд. руб. приоритетный необеспеченный рейтинг в национальной валюте "B+" с рейтингом возвратности активов "RR4", сообщается в пресс-релизе агентства.

Данные облигации (серии БО-01) представляют собой первый транш в рамках программы эмиссии рублевых биржевых облигаций объемом 15 млрд. руб., которая была зарегистрирована в июне 2012 г., и рейтинг облигаций находится на одном уровне с рейтингом программы "B+(EXP)".

Облигации представляют собой необеспеченные и несубординированные обязательства Акрона и не содержат каких-либо финансовых ковенантов. Облигации имеют купонную ставку 9,75% годовых с выплатами раз в полгода и срок погашения 13 октября 2015 г.

По информации Fitch, Акрон будет использовать поступления по облигациям для рефинансирования долга с наступающими в краткосрочной перспективе сроками погашения. Это должно улучшить структуру погашения долга у компании и поддержать ее позицию ликвидности. На конец 2 кв. 2012 г. остатки денежных средств составляли 37,3 млрд. руб. в сравнении с краткосрочным долгом в 36,8 млрд. руб. Доля Акрона в Уралкалии ("BBB-"/ прогноз "Стабильный") в размере 2,9% стоила 20,9 млрд. руб. на конец 2 кв. 2012 г. и может обеспечить дополнительную гибкость.

Fitch прогнозирует умеренно отрицательный свободный денежный поток (без учета калийного проекта компании) в 2012 г. Базовый сценарий исходит из того, что Акрон успешно привлечет новые заимствования для рефинансирования долга с наступающими сроками и финансирования капиталовложений. Начиная с 2009 г. группа в совокупности выпустила рублевые облигации на сумму 19,5 млрд. руб.

новости

Ваше мнение

* Имя:   * Текст:   * Защита от спама: