Внутренний рынок

Ситуация на рынке. Вчера рынок локального государственного долга завершил день негативно. При этом позитивное движение котировок нефти не отражалось в активности покупателей, что привело к росту суверенной кривой на 4-7 бп. Вместе с тем аукционы федеральных займов прошли крайне удачно, поскольку Минфину удалось разместить весь предложенный объем. Основной спрос (bid to cover – 3,3) пришелся на серию 24019 с переменным купоном, доходность составила 10,31%. Выпуск 26219 с фиксированной ставкой также был перепродан, и доходность по итогам размещения сложилась на уровне 8,18%.

Сегодня. Внешэкономбанк откроет книгу заявок на размещение 5-летних облигаций объемом 10 млрд руб. Ставка 1-го купона (полугодового) установлена в размере 9,76% годовых, к ней приравнена ставка 2-10-го купонов.

Денежный рынок

В последний день периода усреднения обязательных резервов в ЦБ наблюдалось существенное увеличение остатков банков на корсчетах у регулятора. Остатки возросли почти на 1 трлн руб. — до 2,47 трлн руб. В том числе, часть средств банки "забрали" с депозитов в ЦБ (-0,4 трлн руб.), а также привлекли в рамках операций РЕПО постоянного действия (+0,5 трлн руб.). Ставки МБК отреагировали незначительным ростом (+2 б.п.), оставшись на минимуме с ноября 2016 года.

На валютном рынке во второй половине дня доллар перешел в наступление и к концу дневной сессии поднимался выше 60,5 руб. против открытия на отметке 60,14 руб. Такая динамика была обусловлена ростом американской валюты на внешних рынках, что, в том числе, могло быть связано с предстоящей пресс-конференцией Д.Трампа. В условиях роста индекса доллара к основным валютам не уберегла рубль от снижения и цена на нефть, достигавшая к вечеру уровень в 54,4 долл. за барр. по марке Brent, хотя еще в первой половине дня стоимость составляла менее 54 долл.

После выхода в 18:30 данных по запасам и добычи нефти в США первоначальная коррекция в цене на нефть ниже 54 долл. сменилась ростом. Однако основное влияние на закрытие торгов оказало снижение индекса доллара на фоне выступления нового американского президента. Индекс доллара скорректировался с отметки 102,8 до 101,4 б.п., в результате чего курс рубля к доллару на внутреннем рынке укрепился до 59,75 руб.