Экономические новости

МВФ понизил прогноз роста мировой экономики в целом и российской экономики в частности. По сравнению с июльским прогнозом, рост отечественного ВВП в 2013 году пересмотрен сторону понижения на 0,3 п.п. и ожидается на отметке 3,7%. В 2013 году организация ждет роста российской экономики на 3,8%.

Денежный рынок

Ликвидность в банковском секторе в понедельник несколько расширилась благодаря поступлению расходов бюджета на 40 млрд рублей и росту привлечения средств от ЦБ почти на 60 млрд. В результате сумма остатков на корреспондентских счетах и депозитах в ЦБ выросла на 120 млрд рублей и достигла 810 млрд. Дефицит ликвидности в системе остается чуть ниже отметки 1,7 трлн рублей, прошедшие аукционы РЕПО демонстрируют рост спроса на ликвидность от ЦБ. Так, привлечение на недельном аукционе РЕПО сегодня составило 1,08 трлн рублей, хотя на прошлой неделе на аукционе было востребовано менее 900 млрд рублей.

Ставки на межбанковском рынке незначительно выросли, банки первого круга могут рассчитывать на 5,75-6,25% по размещению средств овернайт. В целом, ставки будут оставаться вблизи 6% на текущей неделе благодаря сбалансированности потоков денежного рынка.

Валютный рынок

Европейская валюта скорректировалась до уровня 1,293. Словесные интервенции со стороны министров финансов еврозоны не содержали ничего принципиально нового. М. Рахой подтвердил, что страна готова обратиться за помощью в случае если доходности на рынке будут оставаться высокими длительное время, что свидетельствует в пользу неготовности страны немедленно предпринимать какие-либо действия. Также министр финансов Германии В.Шойбле заявил, что международная помощь Испании пока не нужна, что опять же является подтверждением появлявшихся ранее слухов, что Германия против активных действий со стороны Испании в ближайшее время. Неопределенность относительно помощи Испании, при спорном бюджете страны и амбициозных планах размещения государственных бумаг в 2013 году, а также ожидание решения «тройки» по Греции только в ноябре, могут привести к боковому движению по ключевой валютной паре с превалирующими рисками коррекции к отметке 1,28.

Российский рубль продолжает торговаться в диапазоне 30,90-31,35 рублей за доллар США. К текущему моменту доллар стоит 31,14 рублей, информационных поводов для выхода из боковика пока не предвидится.

Рынок облигаций

Государственные облигации

В секции российского государственного долга первый торговый день этой недели отметился коррекционным настроениями после двухдневного ралли на рынке ОФЗ, продолжавшегося в конце прошлой недели. Объемы торгов заметно снизились в понедельник, наибольший торговый оборот пришелся на шестилетний 205-й выпуск, котировки которого существенно не изменились, оставив доходность выпуска на отметке 7,65% годовых; четырехлетний 204-й выпуск закрылся с доходностью 7,36% годовых, показав на закрытии стоимость 101,2% от номинала; самый длинный по срочности 207-й выпуск снизился на 5 пунктов по цене, закрывшись с доходностью 8,16% годовых; активнее фиксировали прибыль по бумагам ОФЗ 26208, котировки которого снизились на 0,80%; в пределах 0,20% подешевели два выпуска 80-й и 206-й дюрации, которых 3,8 и 3,9 года. Семилетний 209-й выпуск закрылся на уровне 99,45% от номинала, что соответствует доходности 7,83% годовых; по итогам девяти сделок двухлетний 75-й займ подрос на 0,75%; однолетний 68-й выпуск торговался без изменения доходности; трехлетний 203-й займ закрылся с доходностью 7,33% годовых, что соответствует цене 100,6% от номинала.

На внешних рынках в секторе государственного долга вчера был выходной, в США праздновали государственный праздник – День Колумба. Сегодня доходности UST Treasuries пошли вниз, в фокусе участников рынка Греция и Испания, являющиеся пока главными европейскими раздражителями, где первой требуется очередной транш международной помощи, на фоне слабых финансовых показателей, вторая же пока воздерживается от получения внешней помощи, заставляя нервничать инвестиционное сообщество, снова озаботившимся долговым кризисом еврозоны и проблемами глобального роста. Доходность десятилетних казначейских билетов UST 10 снижается на три пункта, торгуясь с доходностью 1,706% годовых; тридцатилетние государственные бонды США торгуются с доходностью 2,937% годовых, что ниже последнего закрытия на три пункта. На рынках emerging markets российский внешний займ Russia 30 по итогам вчерашней торговой сессии заметного изменения доходности не показал, оставшись на отметке 2,899% годовых; спрэд российских тридцатилетних еврооблигаций Russia 30 к государственному долгу США UST 10 на данный момент находится на границе 117 пунктов.

Корпоративные облигации

На рынке рублевого корпоративного долга первый торговый день этой недели не отличался особой торговой активностью, причем интерес участников рынка не замечался и в недавно разместившихся выпусках, в целом динамика торгов не имела явно отчетливого тренда, большинство выпусков, преимущественно с дюрациями 1 - 2,5 года, консолидировались на занятых ранее позициях. В секторе облигационных займов Москвы четырехлетний 66-й выпуск Москвы подрос на 0,63%, отправив доходность выпуска к отметке 8,33% годовых; на меньшем объеме зафиксировали прибыль в бумагах двухлетнего 44-го выпуска, котировки которого снизились в пределах 1,10%; с доходностью 6,32% годовых остался 61-й выпуск Москвы. В секторе субфедеральных и муниципальных облигаций котировки облигаций тульской области снизились на 0,15%; практически не изменилась доходность восьмого выпуска самарской области; в пределах 0,10% подросли облигации восьмого выпуска нижегородской области; девятый долг ярославской области изменения доходности не показал. Среди облигаций металлургического сектора на негативной территории закрепился пятый выпуск Металинвеста. В секции бумаг нефти, газа и энергетики в пределах 0,45% снизились котировки четвертого выпуска Ленэнерго; девятый выпуск Газпромнефти подешевел на 0,15%; четвертый выпуск Башнефти закрылся с доходностью 8,6% годовых; на меньшем объеме в пределах 0,40% подросли котировки восьмого выпуска Газпромнефти. В сегменте облигаций связи и транспорта на 0,20% снизился седьмой выпуск Теле2, а другой пятый выпуск Теле2 подрос на 0,78%, отправив доходность выпуска к отметке 8,41% годовых; 11-й займ РЖД закрылся на уровне 99,5% от номинала, что соответствует доходности 8,14% годовых. В финансовом секторе пятый выпуск ВЭБ лизинга прибавил порядка 0,20%; небольшое проявление спроса было заметно на бумаги шестого выпуска Россельхозбанка; консолидационный характер торгов замечался во втором биржевом займе МКБ, седьмом биржевом выпуске Альфа банка, восьмом выпуске банка Зенит; пятый биржевой выпуск МКБ прибавил порядка 0,05%; на малом объеме котировки 11- го выпуска Россельхозбанка подросли на 0,57%; без изменения доходности торговался третий биржевой займа Альфа банка.